Formel for returperiode for avholdelse (Innholdsfortegnelse)

  • Formel
  • eksempler
  • Kalkulator

Hva er returperiode for avholdelse av periode?

Begrepet "holdeperiode avkastning" refererer til den totale avkastningen opptjent ved å holde en investering eller en portefølje av investeringer over en viss tidsperiode, som deretter uttrykkes i prosent. Formelen for å holde avkastning på perioden kan avledes ved å legge til den periodiske inntekten generert fra investeringen til endringen i verdien av investeringen over tidsperioden (forskjell på sluttverdi og startverdi), og deretter blir resultatet delt på den innledende verdien av investeringen.

Formel for returperiode for avholdelse er representert som,

Holding Period Return = (Income Generated + (Ending Value – Initial Value)) / Initial Value

Hvis du må bestemme den årlige avkastningen på holdperioden, er formelen for årlig HPR som vist nedenfor.

Annualized Holding Period Return = ((Holding Period Return + 1) 1/n – 1)

hvor 'n' er løpetid på investeringshorisonten i antall år.

Eksempel på returperiode for avholdelse av periode (med Excel-mal)

La oss ta et eksempel for å forstå beregningen av Holding Period Return på en bedre måte.

Du kan laste ned denne Excel-malen for Holding Period Return Formula her - Holding Period Formula Excel Template

HPR-formel - eksempel # 1

La oss ta eksemplet på Stefan som hadde investert 5.000 dollar tre år tilbake i noen av eiendomsaksjene som har generert årlig utbytte på $ 250 i år 1, $ 300 i år 2 og $ 400 i år 3. For tiden er aksjene verdsatt til $ 50000 . Beregn avholdsperioden for investeringen for Stefan basert på den gitte informasjonen.

Løsning:

Totale inntekter generert av eiendomsaksjer kan beregnes som,

Inntekt generert = Utbytte i år 1 + Utbytte i år 2 + Utbytte i år 3

  • Inntekt generert = $ 250 + $ 300 + $ 400
  • Inntekter generert = 950 dollar

Retur for holdeperiode beregnes ved å bruke formelen nedenfor

Holdeperiode avkastning = (Inntekt generert + (sluttverdi - startverdi)) / Startverdi

  • Holdeperiodes retur = ($ 950 + ($ 5.500 - $ 5000)) / $ 5000
  • Avkastning på beholdningsperiode = 29%

Derfor har eiendomsaksjene generert 29% avkastning på Stefan i løpet av de tre årene.

HPR-formel - eksempel # 2

La oss ta eksempelet på to investeringsporteføljer. Begge porteføljen har samme risikonivå, men avviker i forhold til inntektsgenerering, investeringsverdi og investeringshorisont. Bestem hvilken portefølje som har prestert bedre med tanke på samlet avkastning på holdeperioden og årlig avkastning på holdeperioden basert på følgende informasjon:

Løsning:

Sum inntekt generert av porteføljene kan beregnes som:

Inntekt generert = Utbytte i år 1 + Utbytte i år 2 +… + Utbytte i år n

For portefølje X

  • Generert inntekt = $ 500 + $ 600 + $ 550
  • Generert inntekt = 1.650 dollar

For portefølje Y

  • Generert inntekt = $ 700 + $ 650 + $ 750 + $ 550 + $ 650
  • Inntekter generert = 3 300 dollar

Retur for holdeperiode beregnes ved å bruke formelen nedenfor

Holdeperiode avkastning = (Inntekt generert + (sluttverdi - startverdi)) / Startverdi

For portefølje X

  • Holdeperiodes retur = ($ 1.650 + ($ 5.700 - $ 5.000)) / $ 5.000
  • Avkastning på holdeperiode = 47%

For portefølje Y

  • Holdeperiodes retur = ($ 3 300 + ($ 6 900 - $ 6 500)) / $ 6 500
  • Avkastning på beholdningsperiode = 56, 92%

Årlig avkastning på periodeperioden beregnes ved å bruke formelen nedenfor

Årlig avkastning på tilbakeholdelsesperiode = ((avkastning om holdeperiode + 1) 1 / n - 1)

For portefølje X

  • Årlig avkastning på perioden = (47% + 1) 1/3 - 1
  • Årlig avkastning på periodeperiode = 13, 70%

For portefølje Y

  • Årlig avkastning på periode = (56, 92% + 1) 1/5 - 1
  • Årlig avkastning på perioden = 9, 43%

Basert på den gitte informasjonen tilbyr portefølje Y høyere samlet avkastning på holdeperioden sammenlignet med portefølje X. På årsbasis har imidlertid portefølje X hatt bedre resultater enn portefølje Y på grunn av kortere investeringstid.

Forklaring av HPR-formel

Formelen for å holde tilbake periode kan avledes ved å bruke følgende trinn:

Trinn 1: Først bestemmer verdien av investeringen i begynnelsen av investeringshorisonten, og den kalles startverdien.

Trinn 2: Finn deretter verdien på investeringen på slutten av investeringshorisonten, og den kalles sluttverdien.

Trinn 3: Bestem deretter endringen i verdien av investeringen i løpet av investeringsperioden, og den beregnes ved å trekke startverdien (trinn 1) fra sluttverdien (trinn 2) på investeringen.

Endring i verdi = Sluttverdi - Startverdi

Trinn 4: Finn deretter den periodiske eller midlertidige inntekten generert av investeringen, som vanligvis er i form av utbytte.

Trinn 5: Endelig kan formelen for å holde avkastning av perioden oppnås ved å legge den periodiske inntekten som genereres (trinn 4) til endringen i verdien av investeringen over tidsperioden (trinn 3), og deretter blir resultatet delt på startverdien på investeringen som vist nedenfor.

Holdeperiode avkastning = (Inntekt generert + (sluttverdi - startverdi)) / Startverdi

Relevans og bruksområder for returperiode for returperiode

Det er viktig å forstå konseptet med å holde avkastning på perioden fordi det vanligvis brukes til sammenligning av ytelse (avkastning) blant investeringer som holdes i varierende tidsperioder. Fra investeringsstyringsperspektivet blir det sett på som en viktig beregning ettersom den gir et helhetlig syn på den økonomiske ytelsen til en investering ved å ta hensyn til både verdistigning av investeringen og dens inntektsfordeling.

Kalkulator for returperiode for avholdelse av periode

Du kan bruke følgende kalkulator for returperioden for holdeperiode

Inntekter generert
Avsluttende verdi
Opprinnelig verdi
Formel for returperiode for avholdelse

Formel for returperiode for avholdelse =
Inntekt generert + (sluttende verdi-initialverdi)
=
Opprinnelig verdi
0 + (0-0)
= 0
0

Anbefalte artikler

Dette har vært en guide til Holding Period Return Formula. Her diskuterer vi hvordan du beregner Holding Period Return sammen med praktiske eksempler. Vi tilbyr også en Holding Period Return-kalkulator med nedlastbar Excel-mal. Du kan også se på følgende artikler for å lære mer -

  1. Kalkulator for påkrevd avkastningsformel
  2. Eksempler på formel for beholdt fortjeneste
  3. Foretrukket utdelingsformel med Excel-mal
  4. Hvordan beregne salgsinntekter ved å bruke formel?

Kategori:

Entreprenørskaputvikling