Formel for retensjonsforhold (Innholdsfortegnelse)
- Formel for retensjonsforhold
- Kalkulator for retensjonsforhold
- Oppbevaringsforholdsformel i Excel (med Excel-mal)
Formel for retensjonsforhold
Aksjeeiere investerer i selskapet som kan tilbakebetale ved utbytte og kapitalgevinster. Mens du analyserer et selskap, er det alltid godt å se på hvor mye selskapet betaler utbytte til sine investorer og hvor mye det holder for bruken. Utbytte gir investor øyeblikkelig kontanter, mens penger som ble oppbevart av selskapet vil bli reinvesteret i virksomheten, noe som vil gi større avkastning på lang sikt. Å forstå dette oppbevaringsforholdet hjelper mye.
Definisjon av retensjonsforhold og formel
Oppbevaringsgraden også kalt tilbakeslagsgraden, er en viktig finansiell parameter som måler antall overskudd eller inntekter som legges til balanseført inntjening (reserver) ved slutten av regnskapsåret. Med enkle ord er oppbevaringsgraden prosentandelen av netto fortjeneste som blir beholdt av selskapet og ikke blir delt ut som utbytte til investorene ved slutten av regnskapsåret.
Oppbevaringsgraden beregnes ved å trekke ut utbytte (inkludert utdelingsavgift) av et selskap i perioden fra nettoresultatet og dele differansen med periodens nettoresultat.
Telleren for ligningen ovenfor beregner inntektene som ble holdt i løpet av året, siden alt overskuddet generert av selskapet som ikke blir distribuert som utbytte til investorene i løpet av perioden holdes av selskapet. Man kan forenkle formelen ovenfor ved å omskrive telleren som inntjening beholdt i løpet av året delt på nettoinntekt.
Oppbevaringsgrad kan også beregnes hvis vi kjenner utbyttebetalingsgraden.
Eksempler på formel for retensjonsforhold
ABC Company tjente 200 000 dollar i netto overskudd i løpet av regnskapsåret og bestemte seg for å gi utbytte på $ 40 000 til sine aksjonærer.
Du kan laste ned denne Retention Ratio Mal her - Retention Ratio MalFølgende beregninger viser hvordan du beregner retensjonsforhold eller plowback-forhold.
- Oppbevaringsgrad = (Netto inntekt - Utbytt utbytte) / (Netto inntekt)
- Oppbevaringsgrad = ($ 200, 000 - $ 40, 000) / $ 200, 000
- Oppbevaringsgrad = 80%
Eller,
- Utbytteutbetaling = 40 000/200 000
- Utbytte for utbytte = 20%
- Oppbevaringsgrad = 1 - Utbyttebetalingsgrad
- Oppbevaringsgrad = 1 - 20%
- Oppbevaringsgrad = 80%
Som du ser er ABC selskapets oppbevaringsgrad 80 prosent. Med andre ord holder ABC 80 prosent av overskuddet i selskapet, og bare 20% av overskuddet blir utdelt til aksjonærene som utbytte. 80% av netto overskuddet beholdes i virksomheten viser at virksomheten er i en vekstfase og mer kapital er nødvendig for fremtidig vekst. Selv om ett forhold ikke er tilstrekkelig for å komme til konklusjon, må analytiker eller investor se nærmere på andre parametere for å få tilgang til veksten.
Selskap XYZ hadde et netto overskudd på 100 000 i løpet av regnskapsåret FY 2019, og ledelsen bestemte seg for å dele ut et utbytte på 60 000 (inkludert utbytteskatt) til aksjeeierne.
Da kan XYZ-selskapets oppbevaringsforhold eller plowback-forhold beregnes ved å bruke formel som nedenfor -
| Netto fortjeneste | 100000 |
| Utbytte utdelt | 60000 |
- Utbytteutbetaling = 60 000/100 000
- Utbytte for utbytte = 60%
- Oppbevaringsgrad = 1 - 60%
- Oppbevaringsgrad = 40%
Det samme kan beregnes ved å sette direkte verdier i formelen
- Oppbevaringsgrad = (Netto inntekt - Utbytt utbytte) / (Netto inntekt)
- Oppbevaringsgrad = ($ 100, 000- $ 60, 000) / $ 100, 000
- Oppbevaringsgrad = 40%
Selskap XYZ beholder 40% av den totale fortjenesten og fordeler 60% av overskuddet, det kan sees på som et signal om langsom vekst i selskapets virksomhet, eller selskapet trenger ikke mer penger for den fremtidige veksten.
Forklaring av formelen for retensjonsforhold
Ettersom selskaper trenger å beholde en del eller full del av netto fortjenesten for å fortsette driften og vokse, tar investorene dette forholdet for å bidra til å forutsi hvor selskaper vil være i en nær fremtid. Modne selskaper vil begynne å gi utbytte, voksende selskaper vil prøve å holde så mye overskudd de kan for å gi drivstoff til den fremtidige veksten i selskapet.
De fleste av tech-selskapene ga sjelden utbytte fordi disse selskapene ønsket å investere på nytt i virksomheten og fortsette å vokse til en god pris. Det nøyaktig motsatte er sant for etablerte selskaper som General Electric. General Electric gir utbytte hvert år til sine aksjonærer.
Høyere fastholdelsesgrad anses ikke alltid for å være bra fra investorers synspunkt, fordi dette betyr at selskapet ikke gir mange utbytter. Det kan også bety at aksjekursen kontinuerlig styrker seg på grunn av selskapets vekstutsikter. Dette forholdet hjelper deg med å forstå forskjellen mellom en inntektsandel og en vekstaksje.
Tolkning av formelen for retensjonsforhold
Dette er en av de viktige økonomiske beregningene fordi den viser hvor mye et selskap investerer på nytt i sin egen virksomhet. Uten en jevn reinvesteringsgrad, ville selskapets vekst være helt avhengig av finansiering fra kreditorer og investorer. Selskapets på voksende spor holder maksimalt som beholdt inntjening for å gi drivstoff til fremtidig vekst. Så, slike selskaper opprettholdelsesgrad er høyere noen ganger kan det berøre så høyt som 100%. På den annen side trenger selskaper i moden fase ikke mye kontanter for vekst, så disse selskapet deler ut kontanter til investorene som utbytte og beholder mindre fra overskuddet. Dette kan berøres som 100% av overskuddet fordelt som utbytte.
Oppbevaringsgrad viser også ledelsens holdning til å gi investorene tilbake. Mindre fastholdelsesgrad er også en indikasjon på færre re-investeringsmuligheter i samme virksomhet.
Med enkle ord er oppbevaringsgraden nøyaktig motsatt av utbetalingsgraden for utbytte fordi den viser hvor mye penger fra overskuddet selskapet bestemmer seg for å holde på sin egen bankkonto; mens utbetalingsgraden for utbytte viser prosentandelen av overskuddet som et selskap bestemmer seg for å dele ut til sine aksjonærer. Utbyttebetalingen reduserer beholdt inntjening, mens tilbakeslagsgraden eller fastholdelsesgraden øker den beholdede inntjeningen.
Fremtidig vekstpotensial og oppbevaringsgrad er så direkte knyttet sammen at fremtidig veksthastighet kan beregnes som et produkt av avkastning på egenkapital og oppbevaringsgrad i selskapet.
Kalkulator for formel for retensjonsforhold
Du kan bruke følgende kalkulator for oppbevaringsgrad
| Beholdt inntjening | |
| Netto inntekt | |
| Formel for retensjonsforhold | |
| Formel for retensjonsforhold | = |
|
|
Oppbevaringsforholdsformel i Excel (med Excel-mal)
Her vil vi gjøre det samme eksemplet med formelen Retention Ratio i Excel. Det er veldig enkelt og enkelt. Du må oppgi de to innspillene, dvs. nettoinntekt og utbytte
Du kan enkelt beregne retensjonsgraden ved å bruke formel i malen som følger med.
Vi kan beregne retensjonsforhold ved å bruke formel
Oppbevaringsgrad kan også beregnes hvis vi kjenner utbyttebetalingsgraden. Vi kan få utbytte for utbytte ved å trekke ut utbytte utdelt fra nettoinntekt.
Så kan vi beregne oppbevaringsgraden fra utbytte Utbetalingsgrad.
Nedenfor er et annet eksempel. Vi kan beregne retensjonsforhold ved å bruke formel
Oppbevaringsgrad kan også beregnes hvis vi kjenner utbyttebetalingsgraden. Vi kan få utbytte for utbytte ved å trekke ut utbytte utdelt fra nettoinntekt.
Så kan vi beregne oppbevaringsgraden fra utbytte Utbetalingsgrad.
Anbefalte artikler
Dette har vært en guide til en Retention Ratio-formel. Her diskuterer vi bruksområdene sammen med praktiske eksempler. Vi gir deg også en retensjonsgradskalkulator med nedlastbar Excel-mal. Du kan også se på følgende artikler for å lære mer -
- 8 måter å fremme prosess for oppbevaring av ansatte
- Hvordan få ledende stillinger for bedriftsøkonomi
- Ledelse og økonomisk regnskap - sammenligning
- Topp forskjeller - økonomi og finans