Introduksjon til subprime lån
Subprime-lån er lån som tilbys enkeltpersoner til en høyere rente over prime rate som ikke kvalifiserer for prime rate lån verken på grunn av lavere kredittrating tildelt dem, lav inntekt, høy utlånsgrad eller andre faktorer som indikerer at de vil misligholde deres gjeldsplikt. Investorene i spor opprettet fra subprime boliglån har ingen garanti for renter og hovedstøttebetaling.
Långivere tilbyr vanligvis subprime-lån når låntakeren passer til kriteriene nedenfor:
- Nedre FICO-score, dvs. under 660
- foreclosure
- Høyere gjeld til inntekt
- Høyere gjeld / eiendel
- Tvangsavslutning de siste 24 månedene
- I nærheten av konkurs
- Større forpliktelse som leveutgifter, barnekostnader, utdanningsutgifter
Årsaker til subprime lånekriser i 2007-2008
Årsaker til subprime lånekriser i 2007-2008 er gitt nedenfor:
Den viktigste driveren var fortjeneste
Oppførselen til pantegivere ble påvirket av deres kunnskap om at panthaverne vil være verdipapiriserte. Når de vurderte nye lån til søkere, var hoveddriveren ikke en kredittrating tildelt disse investorene, men det var om den kan hente enorme penger.
Mangel på verktøy tilgjengelig for asses Kredittvurdering
når pantelån ble securitized, den eneste informasjonen om pantelån fra kjøperne av produktene som ble opprettet fra dem var et forhold mellom lån og verdi (forholdet mellom størrelsen på lånet og den vurderte verdien av et hus) og låntakernes FICO-forhold . Annen informasjon på søknadsskjemaet for pantelån ble ansett som irrelevant og ofte ikke engang sjekket av långivere. Det viktigste for utlåner var om pantelån kunne selges til andre, og dette var i stor grad avhengig av forholdet mellom utlån og verdi og søkernes FICO-score.
Ingen uavhengighet til eiendomsvurderere
Subprime-lån ble stort sett støttet av boligeiendom. Overføring av både lån og verdi og FICO-score var tvilsom kvalitet. Eiendomsvurdererne som bestemte verdien av huset på tidspunktet for lånet søknad ble presset fra långivere til å komme med høy verdi. Noen ganger ble potensielle låntakere rådet til å iverksette tiltak som ville forbedre FICO-score.
Forskriftskrav ble avslappet
Den amerikanske regjeringen hadde siden 1990 prøvd å utvide huseierskapet og hadde lagt press på pantelångivere for å øke lån til lav- og moderat inntekt, noe som førte til en drastisk økning i subprime-lån.
Falske søknadsskjemaer
Et av begrepene som ble brukt for å beskrive subprime-lån var lønnslån fordi enkeltpersoner som søkte om lån, var klar over at det ikke ville bli utført noen kontroller, og valgte derfor å ligge på søknadsskjemaet.
Mangel på kunnskap til vurderingsbyråer
Ratingbyråer har flyttet fra den tradisjonelle formen for obligasjonsrating til strukturerte produkter, som er veldig avhengige av standard korrelasjon mellom den underliggende eiendelen som var relativt ny og lite historisk data var tilgjengelig.
Mangel på kunnskap til investor
Produktet kjøpt av investorer var komplisert, og både investorer og ratingbyråer har ufullstendig og unøyaktig informasjon om kvaliteten på underliggende eiendeler.
Risiko involvert i subprime-lån
Subprime-lån har større risiko sammenlignet med andre konvensjonelle lån. Det er en lavere sannsynlighet for låntakers tilbakebetaling av kapital, og dermed krever utlåner høyere renter for å kompensere for høyere risiko. På den annen side er det større sannsynlighet for at låntakeren misligholder dersom det pålegges ekstra gebyrer og renter.
Høyere gebyrer belastet
Opprinnelsesgebyr og serviceavgift på forhånd er betydelig høyere i subprime-lån sammenlignet med konvensjonelle lån. Långivere belaster ofte disse prisene i form av høyere månedlige avdrag. Forsinkelsesgebyr er også høyere.
Forskjellen mellom prime lån og subprime lån
Forskjellen mellom Prime Loan og Subprime Loan er som følger:
- Renter på det primære lånet avgjøres av føderale reservebanker, dvs. fôrede midler vurderer renten som anerkjente banker låner og låner fra hverandre som er faste. Imidlertid varierer subprime-lån pr. Attributter til forskjellige långivere.
- Subprime lån er ofte tatt på autolån, boliglån, utdanningslån, revolverende lån personlige lån og småbedrifter som er veldig risikofylte i forhold til primlån som tas av store finansinstitusjoner, store selskaper med høyere kredittvurdering .
- Lånere til subprime har ikke sterke kreditthistorier som inkluderer mislighold av lån, manglende besittelse av eiendeler eller eiendommer som kan brukes som sikkerhet, de har vært en oversikt over tapte betalinger på kredittkort eller andre eksisterende lån eller en enestående juridisk dom mot den enkelte mens primlån har sterkere økonomisk status.
Type subprime-lån
Her diskuterer vi typen Subprime Loans:
1. Justerbare renter
Disse rentene øker gradvis i løpet av tilbakebetalingsperioden, dvs. de har en fast rente i begynnelsen, men senere endret til flytende. For f.eks. 2/28 hvor fast rente belastes de første to årene og etter de første to års rente vil være variabel. Imidlertid er det lån der renten vil forfalle over en periode. Disse blir normalt gitt til en investor som har økonomiske problemer på kort sikt, men kan være lønnsom på lang sikt.
2. Lån med fast rente
Denne typen lån har en lengre tilbakebetalingstid som kan variere fra 30 til 40 år. På grunn av lengre løpetid er involvert renten høyere og fast med lave månedlige avdrag.
3. Subprime-lån med bare interesse
I denne typen lån er rentebetaling og hovedbetalinger delt inn i forskjellige perioder. For f.eks. I en 30-årig tilbakebetalingsplan skal låntaker betale rentedelen i de første 10 årene deretter vil han begynne å betale hovedstolens lånebeløp. Det er nyttig for låntakere med svingende inntjening.
4. Subprime-lån til verdighet
i denne typen lån er det nødvendig med liten forskuddsbetaling som kan variere fra 2-5% av det totale hovedbeløpet etter at låntager må betale avdrag til en høyere rente på den gjenværende hovedverdien. Hvis låntakeren ikke går glipp av noen avdrag, kan renten på saldolån reduseres overtid for å være lik hovedrenten.
Konklusjon
Mange finansinstitusjoner gir ikke Subprime-lån på grunn av et ekstra lag med kredittrisiko involvert i tilfelle mislighold og dermed øker rentene som belastes disse lånene. Men bare å øke renten vil ikke løse problemet da det kan legge mer økonomisk press på låntakeren.
Anbefalte artikler
Dette er en guide til subprime lån. Her diskuterer vi introduksjonen og forskjellen mellom et primlån og subprime-lån sammen med typen subprime-lån. Du kan også gå gjennom andre foreslåtte artikler for å lære mer -
- Forskjellen mellom gjeld og egenkapitalfinansiering
- Viktige forskjeller mellom aksjer og eiendom
- Ting å vite i Personal Finance Basic Tips
- Typer og komponenter i inflasjonsregnskap